近年來，隨著人口老齡化問題的日益嚴(yán)峻，個(gè)人養(yǎng)老金制度逐漸成為社會(huì)關(guān)注的焦點(diǎn)。個(gè)人養(yǎng)老金制度與基本養(yǎng)老保險(xiǎn)制度、企業(yè)年金或職業(yè)年金共同構(gòu)成了我國的三支柱養(yǎng)老保險(xiǎn)體系。作為多層次養(yǎng)老保障體系的重要一環(huán)，個(gè)人養(yǎng)老金制度旨在通過市場化運(yùn)作，為勞動(dòng)者提供更加堅(jiān)實(shí)的養(yǎng)老保障。然而，個(gè)人養(yǎng)老金制度的開戶和繳存、投資人數(shù)卻存在較大的差距。為了深入了解這一政策的現(xiàn)實(shí)情況，8月7日，南京財(cái)經(jīng)大學(xué)“養(yǎng)頤稅研隊(duì)”來到南京市棲霞區(qū)社保局進(jìn)行了實(shí)地調(diào)研。

“開戶熱、繳存冷、投資淡”

　　自2022年11月，人力資源社會(huì)保障部、財(cái)政部、國家稅務(wù)總局、銀保監(jiān)會(huì)、證監(jiān)會(huì)聯(lián)合發(fā)布《個(gè)人養(yǎng)老金實(shí)施辦法》，個(gè)人養(yǎng)老金制度在北京、上海、西安等36個(gè)城市及地區(qū)先行試點(diǎn)。南京雖未進(jìn)行試點(diǎn)，但社保局相關(guān)工作人員也對(duì)這一制度有所了解：“由于基本養(yǎng)老保險(xiǎn)存在領(lǐng)取時(shí)收入不高的情況，群眾很難對(duì)個(gè)人養(yǎng)老金制度的總體收益抱有期望。”那么即使一些人選擇開立個(gè)人養(yǎng)老金賬戶，也未必愿意進(jìn)行繳費(fèi)和投資。現(xiàn)實(shí)情況也的確如此，據(jù)國家人社部最新數(shù)據(jù)顯示，截至2024年6月初，個(gè)人養(yǎng)老金賬戶開戶人數(shù)已超過6000萬人，這一數(shù)據(jù)表明，個(gè)人養(yǎng)老金制度在試點(diǎn)階段取得了顯著成效。然而，盡管開戶人數(shù)持續(xù)增長，實(shí)際繳存和投資情況并不理想。據(jù)人社部及相關(guān)機(jī)構(gòu)統(tǒng)計(jì)，2023年末實(shí)際繳存人數(shù)僅占開戶人數(shù)的22%左右，人均繳存金額遠(yuǎn)低于每年1.2萬元的繳存上限，僅為2000元左右。而實(shí)際投資人數(shù)更是僅占繳存人數(shù)的62%，約為682萬人。

　　圖為向社保局人員詢問個(gè)人養(yǎng)老金制度相關(guān)問題 黨陟穎攝

“政府-企業(yè)-個(gè)人”三方視角的分析

　　從政策方面來看：通過對(duì)社保局相關(guān)工作人員的采訪，我們分析出個(gè)人養(yǎng)老金制度繳存人數(shù)不多的一個(gè)重要原因在于：稅收優(yōu)惠力度不足。對(duì)于未達(dá)到納稅起征點(diǎn)的低收入人群，繳存時(shí)的稅收優(yōu)惠無法享受而領(lǐng)取時(shí)反而還需要交稅;而對(duì)于高收入人群，每年最高只能省5400元，稅收優(yōu)惠政策的吸引力著實(shí)有限。另外，個(gè)人養(yǎng)老金賬戶封閉運(yùn)行，缺乏應(yīng)急退出機(jī)制，會(huì)影響很多年輕群體的參與意愿。

　　從相關(guān)企業(yè)來看：截至2024年6月初，個(gè)人養(yǎng)老金專項(xiàng)產(chǎn)品有762款，其中儲(chǔ)蓄產(chǎn)品465款，基金產(chǎn)品192款，保險(xiǎn)產(chǎn)品82款，理財(cái)產(chǎn)品23款。金融產(chǎn)品供給存在同質(zhì)化的現(xiàn)象，部分產(chǎn)品缺乏吸引力，不能為個(gè)人養(yǎng)老金賬戶的開戶者提供更符合自身?xiàng)l件的產(chǎn)品。并且一些提供金融產(chǎn)品的企業(yè)缺乏對(duì)金融工作的普及。

　　從個(gè)人角度來看：社保局相關(guān)工作人員對(duì)我們采訪問題的回答，讓我們對(duì)個(gè)人角度更加重視，考慮個(gè)人對(duì)政策的參與意愿、政策認(rèn)知等等。根據(jù)新華社發(fā)布的消息，可以發(fā)現(xiàn)個(gè)人養(yǎng)老金制度對(duì)于年齡在31歲至40歲的中高收入人群的吸引力較大，吸引他們最主要的原因是“提前為退休養(yǎng)老做準(zhǔn)備”和“抵稅”。此外，根據(jù)《個(gè)人養(yǎng)老金制度參與意愿的影響分析》可以發(fā)現(xiàn)，22.6%的被調(diào)查者不愿參與個(gè)人養(yǎng)老金制度，44.35%的人保持中立，其余人則有意愿參與該制度�？梢姶蟛糠秩藢�(duì)這一政策存在觀望態(tài)度。而其背后的原因可能是擔(dān)心個(gè)人養(yǎng)老金賬戶的投資風(fēng)險(xiǎn);也可能是生活中的經(jīng)濟(jì)壓力過大;也有對(duì)政策本身的顧慮，如賬戶封閉運(yùn)行不能即存即取，等等。

　　圖為社保局工作人員解答團(tuán)隊(duì)疑惑 黨陟穎攝

多方合力，聚沙成塔

　　加大政策激勵(lì)力度：結(jié)合我們從社保局人員中了解到的信息，我們建議政府進(jìn)一步優(yōu)化稅收優(yōu)惠政策，針對(duì)在個(gè)稅起征點(diǎn)以下的低收入群體可以給予其相應(yīng)的財(cái)政補(bǔ)貼;而對(duì)于中等收入群體則可以擴(kuò)大優(yōu)惠力度，如實(shí)行差異化的繳存限額、領(lǐng)取稅率;至于高收入群體可以設(shè)置稅收優(yōu)惠的上限，避免高收入群體借此避稅。從而提高個(gè)人養(yǎng)老金制度的吸引力，擴(kuò)大其覆蓋范圍。同時(shí)，也可以探索建立應(yīng)急退出機(jī)制，以應(yīng)對(duì)突發(fā)情況下的資金需求。

　　豐富金融產(chǎn)品供給：鼓勵(lì)金融機(jī)構(gòu)加大研發(fā)投入，開發(fā)出更多符合市場需求的養(yǎng)老金產(chǎn)品。特別是要推出更多長期穩(wěn)健、風(fēng)險(xiǎn)適中的投資品種，滿足不同風(fēng)險(xiǎn)偏好投資者的需求。此外，還應(yīng)加強(qiáng)產(chǎn)品創(chuàng)新，提高產(chǎn)品的多樣性和吸引力。

　　加強(qiáng)宣傳和推廣：通過多種渠道和方式加強(qiáng)個(gè)人養(yǎng)老金制度的宣傳和推廣工作。特別是要針對(duì)那些對(duì)個(gè)人養(yǎng)老金制度參與意愿較高的中青年中高收入群，和一些對(duì)個(gè)人養(yǎng)老金制度了解程度低的農(nóng)民等特定群體進(jìn)行有針對(duì)性的宣傳和推廣活動(dòng)，提高他們的參與度和認(rèn)知度。此外，金融企業(yè)也承擔(dān)起宣傳推廣的態(tài)度，積極對(duì)投資者進(jìn)行金融知識(shí)方面的教育，普及養(yǎng)老金制度知識(shí)和投資理念，提高投資者的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)和決策能力。

　　總之，個(gè)人養(yǎng)老金制度的資金來源問題是一個(gè)復(fù)雜而嚴(yán)峻的挑戰(zhàn)。只有通過政府、企業(yè)和個(gè)人三方的共同努力和協(xié)作才能有效解決這一問題。我們相信在不久的將來隨著各項(xiàng)措施的逐步落實(shí)和完善個(gè)人養(yǎng)老金制度將成為推動(dòng)我國養(yǎng)老保障體系高質(zhì)量發(fā)展的重要力量。

　　圖為與社保局人員的合影 社保局工作人員攝